EBA aktualisiert Liquiditätsmonitoring: Fokus auf LCR und NSFR im aktuellen Zinsumfeld
- Erika Leitgeb
- 16. Mai
- 2 Min. Lesezeit
Die Europäische Bankenaufsichtsbehörde (EBA) hat am 14. Mai 2025 einen aktualisierten Bericht zur Überwachung des Liquiditätsrisikos veröffentlicht. Im Fokus stehen die Liquidity Coverage Ratio (LCR) und die Net Stable Funding Ratio - zwei zentrale Kennzahlen zur Sicherstellung ausreichender Liquiditätsreserven in europäischen Kreditinstituten gemäß CRR.
Hintergrund: Aufsichtspflicht nach CRR
Gemäß Art. 428f Absatz 3 ist die EBA verpflichtet, Aktivitäten und Verbindlichkeiten zu überwachen, die als "interdependent" gelten, also gegenseitig miteinander verknüpft sind. Ziel ist es festzustellen, ob die Voraussetzungen gemäß Absatz 1 erfüllt sind, oder ob Änderungen an den Kriterien oder am Produkt-/Servicekatalog gemäß Absatz 2 notwendig sind.
Neuer Anlass: Lehren aus der Bankenkrise März 2023
Das aktuelle Update knüpft an frühere Berichte der EBA aus den Jahren 2019, 2021 und 2023 an - insbesondere an die 2023 veröffentlichte Analyse zu Interdependenzen bei der NSFR. Neu bewertet wurden nun verschiedene Aspekte der Liquiditätskennzahlen vor dem Hintergrund:
der Marktturbulenzen im März 2023,
des veränderten Zinsumfelds und
der daraus resultierenden Verhaltensänderungen bei Einlegern sowie Konzentrationen von Einlagen.
Wichtige Neuerung: Behandlung von Reverse-Repo-Geschäften im LCR
Ein zentraler Punkt des Berichts betrifft die Erfassung die Erfassung von LCR-Zuflüssen aus unbefristeten Reverse-Repo-Transaktionen mit Kündigungsmöglichkeit innerhalb von 30 Tagen. Diese Auslegung steht im Zusammenhang mit der EBA-Q&A 2024/7053 vom 3. Mai 2024.
Zwei Ansätze werden hierbei kombiniert:
Trigger-Ereignisse, die zur Abwicklung des Geschäftsführen,
und historische Erfahrungen mit ähnlichen Transaktionen.
Weitere Beobachtungen und Hinweise
In einzelnen Banken ist ein Anstieg operativer Einlagen bei gleichzeitiger Abnahme überschüssiger operativer Einlagen zu verzeichnen.
Der Bericht aktualisiert die 2019er-Empfehlungen zur Klassifizierung operativer Einlagen, einschließlich der Berücksichtigung des Geschäftszyklus und der aufsichtsrechtlichen Behandlung von Retail-Termineinlagen mit Strafzinsen.
Ausblick: Weitere Analysen und potenzielle regulatorische Anpassungen
Die EBA kündigt an, weiterhin gezielt bestimmte Aspekte von LCR und NSFR im Lichte der aktuellen Zinssituation zu analysieren. Dabei stehen mögliche Ergänzungen zur regulatorischen Liquiditätsberichterstattung ebenso im Raum wie zusätzliche Leitlinien zur Anwendung bestehender Vorschriften.
Quelle / Eckdaten
👉 Link zum Dokument | |
Art des Dokuments | Bericht |
📅 Veröffentlichung | 14. Mai 2025 |
Herausgeber | Europäische Bankenaufsichtsbehörde (EBA) |
Rechtsgrundlage | Art. 428f CRR (EU) Nr. 575/2013 |
Q&A Bezug | EBA Q&A 2024/7053, veröffentlicht am 3. Mai 2024 |
Frühere Berichte | EBA 2019, 2021, 2023 - Interdependenzen NSFR und Klassifizierung von Einlagen |
